Keterkaitan antara rasio modal, risiko dan efisiensi bank di Indonesia tahun 2012-2018

Abstract

Industri perbankan merupakan industri yang mendominasi sistem keuangan di banyak negara berkembang termasuk Indonesia. Kondisi tersebut berdampak pada ketergantungan perekonomian sebuah negara terhadap industri perbankan sehingga pemerintah selaku regulator perlu untuk menjaga industri perbankan tetap sehat dan stabil. Salah satu upaya yang dilakukan regulator dengan memberlakukan Kebijakan Penyediaan Modal Minimum (KPMM). KPMM sebagai salah satu upaya regulator berdampak terhadap rasio modal pada aktivitas bank sebagai lembaga intermediasi dilihat dari risiko yang dihadapi bank dan sebagai sebuah industri dilihat dari performa bank untuk mencapai tingkat efisiensi tertentu. Penelitian ini bertujuan untuk mengkaji keterkaitan serta dampak antara rasio kecukupan modal, risiko bank, dan tingkat efisiensi bank di Indonesia tahun 2012 2018. Hasil Estimasi VAR dan Granger Causality Test menunjukkan bahwa terdapat hubungan bidirectional causality antara risiko dan rasio kecukupan modal serta antara efisiensi dan rasio kecukupan modal dan hubungan undirectional causality antara risiko dan efisiensi. Adapun hasil estimasi Impulse Response Function menunjukan bahwa pengaruh antar variabel tidak bersifat permanen.