Abstract:
Penelitian ini bertujuan untuk melakukan analisis keberadaan perilaku herding pada Indeks SRI-KEHATI pada periode 2 Januari 2020 sampai 30 Desember 2021. Perilaku herding dapat diidentifikasi melalui hubungan antara stock return dispersion dan market return. Dalam menghitung stock return dispersion akan menggunakan metode Cross Sectional Absolute Deviation atau CSAD. Penelitian ini menggunakan data harga harian saham perusahaan dan harga penutupan harian indeks SRI-KEHATI . Sampel pada penelitian ini adalah 17 saham perusahaan yang selalu berada pada Indeks SRI-KEHATI pada periode 2 Januari 2020 sampai 30 Desember 2021. Metode Analisis yang digunakan ialah analisis regresi ordinary least square. Periode waktu yang digunakan adalah ketika market sedang dalam kondisi ketidakpastian yang diindikasikan perilaku herding lebih banyak terjadi. Hasil penelitian menunjukkan bahwa tidak terjadi adanya indikasi perilaku herding pada Indeks SRI-KEHATI pada periode 2 Januari 2020 sampai 30 Desember 2021.
